România împrumută 4,7 miliarde de euro de pe piețele internaționale
Ministerul Finanţelor a anunţat că România a împrumutat suma de 4,7 miliarde de euro printr-o emisiune de obligaţiuni realizată pe pieţele externe pe 9 iulie. Deși costurile de împrumut au scăzut, acestea rămân totuși ridicate.
Emisiunea a generat un interes semnificativ din partea investitorilor, cu o cerere totală de peste 9,5 miliarde de dolari pentru tranșele în dolari și peste 4,5 miliarde de euro pentru tranșa în euro. Obligaţiunile României au fost suprasubscrise de aproape 2,8 ori, cu participarea a peste 240 de investitori.
Conform Ministerului Finanţelor, succesul emisiunii a fost reflectat și prin condițiile financiare obținute. În urma creșterii cererii, România a reușit să scadă costurile inițiale ale împrumutului, iar marjele de risc au fost reduse cu 40 de puncte de bază pentru toate tranșele emise.
Ministrul Finanţelor, Alexandru Nazare, a subliniat că această emisiune a reconfirmat încrederea investitorilor în capacitatea României de a implementa reformele necesare și a corecta dezechilibrele economice. Această tranzacție face parte din strategia României de a se finanţa extern, asigurând acoperirea necesarului de finanţare și consolidarea rezervelor de valută ale statului.
România se împrumută de pe piețele internaționale
România a realizat recent un împrumut de 4,7 miliarde de euro de pe piețele internaționale, împărțit în trei tranșe. Dintre acestea, 2 miliarde de dolari au fost destinate obligațiunilor cu maturitatea de 5 ani, având un randament de 5,772% și o rată de dobândă de 5,750% pe an. De asemenea, 1,75 miliarde de dolari au fost alocate obligațiunilor cu maturitatea de 10 ani, cu un randament de 6,642% și o rată de dobândă de 6,625% pe an. În plus, România a vândut și 1,5 miliarde de euro prin redeschiderea unei serii scadente în iulie 2039, cu un randament de 6,530% și o rată de dobândă de 6,750% pe an.
Tranzacția a fost intermediată de unele dintre cele mai mari instituții financiare internaționale, printre care BofA Securities Europe SA, Citigroup Global Markets Europe AG, Erste Group Bank AG, J.P. Morgan SE, Raiffeisen Bank International AG și Societe Generale.
Costurile de împrumut rămân ridicate
Deși costurile de împrumut au înregistrat o tendință de scădere, acestea continuă să fie ridicate, ceea ce reflectă provocările economice cu care se confruntă România pe piețele internaționale. Investitorii au fost predominanți din categoria fondurilor de active administrate privat, cu o pondere semnificativă în cadrul maturităților de 5 și 10 ani.
Distribuția geografică a investitorilor pentru maturitatea de 5 ani în dolari a fost de 68% din Europa de Vest, 25% din America și 5% din Orientul Mijlociu, în timp ce pentru maturitatea de 10 ani, procentul investitorilor din Europa de Vest a crescut la 70%.
